大漠孤烟，长河落日，唐僧师徒一行在艰苦奋行进，沙丘中出现提着望远镜的怪鸟，他自称是改邪归正的好鸟。这次是来做导游的，带他们到一个风景如画的美丽山岩去，那里奇花异草，树木参天，那里的溪水，喝上一口，人都会长寿延年，他们听后好生高兴，悟空纵身飞出，在绿毛谷鸟瞰，发现虽然景色诱人，但有股妖气，记者林娜也在可视通讯器中被告知这里有好多批游客失踪的信息。然而师博唐僧还是执意要去，于是一行人进发，留八戒在谷口等候林娜……谷口突然出现蛛精驾驶着摩托，他给八戒一阵臭打后扬尘而去，八戒气极。绿毛谷的绿毛王得悉将有一个藏有无穷宝藏的密码箱到来的消息，顿时来劲，命令下属绿色武士夺箱子，并要把这几个和尚也变成绿毛族。
悟空带领师博来到绿水潺潺，青山苍苍的小溪旁，悟空变作小鲤鱼，跳入潭中，发现眼露绿光、浑身绿毛的武士，于是发生了一场恶战，蛛精驾驶摩托，伪装是帮助唐僧，向绿毛武士发射怪物，然而在白马变摩托时，却把唐僧的袈裟和密码箱弄丢，被蛛精抢走了，另一边悟空也在使法制止绿毛怪，绿毛王亲自出阵，将唐僧和孙悟空抓走，关在绿毛笼内，被绿毛怪逮住的蛛精也被关在里面，为了能逃出牢笼，他们决定大敌当前联手，最后被逃脱。这时车尘滚滚，电视采访车和警车赶来，知道唐僧等遇到了情况。他们缓缓驶来，突然绿毛武士出现，飞起绿毛，卷住行进中的汽车……。在绿毛谷底，绿毛王等正在庆贺时刻，八戒变成绿毛女混在其中，乘他们酩酊大醉时，偷走了密码箱，但却未逃脱，被绿毛怪发现并逮住，关到笼子里去，谁知林娜也关在这笼子里，他俩被抓去吊在树上，准备行刑，这时悟空、蛛精、警察赶到，他们施法制服了绿毛王等……突然所有绿毛人都在捂脸痛哭，原来他们都是无辜的旅游客和警察，他们被手提骷髅杖的女巫，施展了魔法，变成了绿毛怪，好要让人类变成邪恶，互相残杀。悟空知道真相后施法，让天上降下雷阵雨，洗净大地和人们，雨过天晴，一切又恢复了原样，人们欢呼，雀跃。
