傻二回家跟金子仙说及“刀枪不入”事，金子仙道破把戏，但傻二不信。
死崔一帮喽罗和团民冲突，被团民打溃。一看义和团的势头，玻璃花、死崔等也都入了坛，死崔跟手下的喽罗说，说不定能杀人放火收招安呢！
曹福田派人去紫竹林给洋人下了战表，饱餐一顿老百姓送来的得胜饼和绿豆汤后，列齐队伍，刀上贴了符纸，兵分两路，开拔上阵。浩浩荡荡而去。曹老师一路出东门直捣马家口；傻二带领戴魁一，殷师兄等团民为一路，出南门径取海光寺。
城里，人们纷纷传言，这一回，傻二爷要把洋毛子们统统赶到海里去，就势还要把紫竹林租界里的洋楼和电线杆子都抽倒，把电线杆子一抽倒，洋人的妖法就失效了。
团民攻打租界，相持不下，知县一边派小股官兵参与攻打，一边派人给租界送去食物蔬菜安抚。躲进租界的扬殿起仍然做交易从中渔利。也有不少百姓和洋人做交易。
与洋毛子交战，辫子显神勇，击倒几个洋人；戴魁一的弹弓也打得神出鬼没；殷师兄的大刀舞得旋风一般……可洋人一开枪，不少团民中弹倒下，傻二等人开始对“刀枪不入”有点疑惑，殷师兄过来说，这几个哥们是功夫没练到家，请不到神仙附体，就顶不住洋枪子儿。然后，殷师兄又带领团民们冲向前去，奋勇杀敌……终究敌不过洋枪洋炮，最后团民们除了黑五等逃走的，纷纷倒下……
烟鬼老陈头和一群老百姓来扒死尸的衣服、剪辫子——辫子卖给辫子店。一拉傻二的辫子，他竟醒过来了！周围全是死人，戴奎一、殷师兄等人都死了。最打击傻二的是，辫子竟被子弹打断了！嘛？神鞭完啦？溜回老丈人金子仙家，金子仙一听差点晕过去！神志稍清醒，就把傻二严严实实藏起来！傻二的武馆只剩下小力本等人看院子。
一群官兵趁火打劫，围抢展爷的当铺，久攻不下，扬言要放火烧，死崔掺和进来出主意，给一只鸡身上浇上油点燃扔进了当铺院子，库房差点失火，展爷这才向外扔了不少钱，才算躲过一劫。
与此同时，蔡六也趁火打劫，引着瑞芝堂，在水会到来之前，把帐匣子扔进火里，把自己平时做的假帐烧了，让人没法查对，火灭之后，蔡六买通孙一帖、老宋等一帮人，自称是债主向冯掌柜讨债，蔡六里应外合点头承认铺子欠着人家，只好人家说多少就给人家多少，直把冯掌柜逼得倾家荡产，最后把药铺盘出去，才把债还上。谁知最后盘下药铺的竟是蔡六。冯掌柜感慨地说，真是应了老话，能置你于死地的，正是你身边的人！
