胡亥下令诛杀章邯及其部将家属，章邯军队恨透暴秦，欲向项羽投诚，项羽曾立誓杀章邯以报项良之仇，拒绝。范增分析形势，认为收编章邯及其兵马对项羽阵营有利，项羽无奈答应。胡亥迷恋虞姬美貌，但她宁毁容也要力保清白，更对他晓以大义，谓民不潦生，暴秦必亡于项羽手。胡亥恍然大悟，即追问赵高，赵高老羞成怒，竟弒君，并拥立子婴为帝。
刘邦等抵峣关，众要求赶快入咸阳，但刘邦想起张良的锦囊要他屯兵峣关，故意拖延，众不满。峣关守将韩荣遣使求和，刘邦热情招待，暗中修书和议条件，众以为入城在望。三日后，刘邦等入城，韩荣誓死反抗，众奇怪，原来刘邦开出极苛刻的招降条件，峣关上下宁一战也不和谈。
刘邦下令退兵，众人追问原因，刘邦推搪是与项羽有约，不能早他入咸阳，再者张良之锦囊也要他屯兵。樊哙急躁，烧毁张良的第三个锦囊，更以死相逼要入城，气坏刘邦。项羽接报刘邦抵达峣关，更以仁义令天下归顺，感不满，更因章邯部队未肯信服项羽，即下令坑杀秦兵数十万。项羽的暴行吓坏了峣关所有人，峣关秦将投降让刘邦入城。
虞姬劝导子婴应以民为本，子婴心有打算要诱杀赵高，并决定向刘邦投降，免百姓受苦。刘邦怯于项羽，不敢接纳子婴投降入城，但逼于形势，唯有接受。